Прогнозы на будущее криптовалют: что ждать в перспективе?

Сравнивая цифровые активы с другими финансовыми инструментами, мы делаем вывод, что это самый молодой из существующих инструментов.

Первая фондовая биржа открылась в 1791 году, история фиатных денег насчитывает тысячелетия, товарами тоже торгуют больше века, а о биткоине, первой криптовалюте, мир узнал только в 2009 году.

Всего за 14 лет цифровым активам удалось превратиться в мощную экосистему, привлекающую внимание инвесторов и целых государств.

А теперь остановимся на истории криптовалют подробнее – какие события стали для сектора ключевыми?

История развития криптовалют с момента создания Bitcoin

Давайте вспомним самые важные даты, знаменующие развитие крипторынка:

• 3 января 2009 года. Генерация первого блока Биткоина.
• 22 мая 2010 года. Знаменитый Bitcoin Pizza Day. Ласло Ханеч совершил первую покупку за BTC — две пиццы обошлись ему в 10 000 биткоинов.
• 12 октября 2011 года. Состоялся форк Bitcoin с появлением Лайткоина (LTC). На крипторынке прекращается монополия.
• 30 июля 2015 года. Запущена сеть Ethereum. На рынок выходит главный конкурент биткоин, появляется блокчейн для развертывания децентрализованных приложений.
• 28 ноября 2017 года — появление игры CryptoKitties. Отсюда начинается история NFT-токенов и play-to-earn игр.
• 7 сентября 2021 года. Сальвадор утвердил биткоин в качестве официальной платежной единицы в стране.
• 10 ноября 2021 года. Зафиксирован ценовой максимум биткоина (на настоящее время) по цене $68 789. Большинство цифровых активов в этот период тоже установили свои ATH.
• 12 июня 2022 года. Количество открытых биткоин-кошельков впервые превысило отметку в 1 миллиард.

Ключевые моменты в истории криптовалют: рост и падение цен, регулирование и взломы

Цифровые активы определяются как одни из самых волатильных инструментов, поскольку рост в несколько раз или падение на 70-80% считаются как нормальное явление.

Медвежьи и бычьи циклы на крипторынке обычно достаточно затяжные, с временными коррекциями. Отталкиваясь от стоимости Биткоина, мы можем проследить несколько циклов:

• 2010 год. Зафиксирован первый в истории биржевой курс биткоина, на отметке в $0,062.
• Август 2010-июнь 2011. На фоне роста спроса и повышенной популярности монета взлетает в цене до $26,35. Рост составляет 42500%.
• Июнь 2011 – ноябрь 2011. Взлом криптобиржи Mt.Gox привел к обвалу цены до отметки в $2,25 – криптовалюта потеряла 91,5% от своего максимума.
• Ноябрь 2011-декабрь 2013. Новый исторический максимум на отметке в 951 доллар. Криптовалюта выросла на 42 250%. Почти такой же скачок, как и после выхода на рынок.
• Декабрь 2013-январь 2015. Медвежий цикл, обваливший цену биткоина до $211. От предыдущего пика падение составило 77,8%.
• Январь 2015-декабрь 2017. Легендарный взлет BTC до ценовой отметки в $19106. Рост составил 9054%.
• Декабрь 2017-февраль 2019. Новый медвежий цикл и обвал первой криптовалюты до отметки в 3 467 долларов. От пикового значения Bitcoin потерял 81,8%.
• Февраль 2019-ноябрь 2021. Биткоин достиг самой высокой ценовой точки на тот момент – 64 978 долларов за монету. Очередной рост составил 1874%.

Источник: Coingecko

Несложно заметить, что после каждой новой потери стоимости, даже сравнимой с полным крахом (от -80 до -90%) BTC возвращает свои позиции и даже устанавливает новый ценовой рекорд, а криптовалютный рынок очень часто подтягивается вслед за ним.

Это бесконечный дефляционный процесс, позволяющий инвестору зарабатывать.

Вообще стоимость биткоина и других криптовалют определяется взаимоотношением между спросом и предложением, но повышение/снижение спроса происходит под влиянием сопутствующих факторов, а не само собой.

К наиболее положительным новостям, которые привели к повышению спроса и росту стоимости криптовалют, можно отнести:

1. Публичное внимание со стороны СМИ и социальных сетей. В начале своей истории взлет биткоина объяснялся первыми публикациями в масс-медиа, скачком Twitter-аудитории, стремительным ростом популярности. В настоящее время внимание к криптовалютам тоже играет роль в регулировании спроса/предложения, но уже не такую.
2. Приход институциональных инвесторов в 2020-21 годах. В разгар коронавируса крипторынок стал «убежищем» для многих институциональных инвесторов и инфлюенсеров. В их числе был и Илон Маск, объявивший об инвестициях Tesla в биткоин. Приток инвестиций позволил капитализации сектора впервые пробить отметку в $1 триллион.
3. Принятия биткоина в качестве официального платежного средства. В сентябре 2021 года Сальвадор стал первой в мире страной, утвердившей BTC в качестве официальной валюты.

   Не сказать, что страна прошла этот этап без сложностей, но эксперимент продолжается уже почти два года и власти в него верят. А недавно биткоин легализовали еще и в Бразилии, наравне с местным реалом.

А теперь вспомним новости с негативным колоритом, за которыми следовали обвалы крипторынка:

1. Взломы криптовалютных бирж. Самым резонансным стал взлом Mt.Gox, когда неизвестный злоумышленник обвалил стоимость биткоина на площадке с 17 долларов до $0,01.
2. Китайские запреты. Целая серия запретов от китайского правительства регулярно обваливала рынок. Сначала в Поднебесной «отказались» от ICO, потом в немилость попали все операции с криптовалютами, а затем еще и майнеров из республики выдворили.
3. Громкие банкротства. Достаточно взять один только 2022 год, когда один за другим канули в Лету Terraform Labs (с обвалом монеты LUNA и стейблкоина UST), Celcius и криптобиржа FTX. Крипторынок за этот год потерял более 60% капитализации.

Если взять отдельные криптовалюты, положительные и отрицательные новости влияют на их стоимость напрямую. Например, партнерство Sandbox с инвестфондом Саудовской Аравии привело к 30-процентному росту SAND. А судебный иск от SEC к Ripple обвалил стоимость XRP почти на 70%.

А как насчет регулирования? На заре развития криптовалютного сектора на цифровые активы особо не обращали внимание. Они были «в подвешенном состоянии»: запретить нельзя разрешить – запятую ставили сами.

Когда рынок превратился в отрасль с капитализацией более 2 триллионов долларов и аудиторией свыше 400 миллионов держателей, игнорировать регулирование уже нельзя. Все страны можно разделить на несколько групп:

• Государства, делающие ставку на криптовалюту. Там надеются, что цифровые активы принесут финансовую свободу и станут бустом для развития экономики. Крипту уже легализовали в Сальвадоре и Бразилии. В списке «ожидающих»: Аргентина, Нигерия, ЦАР.
• Государства, относящиеся лояльно к использованию криптовалют. Это ОАЭ, Сингапур, Швейцария, Эстония и другие, где активно запускаются криптостартапы.
• Государства, разрабатывающие законодательную базу для четкого и понятного контроля за оборотом цифровых активов: Австралия, Великобритания, страны ЕС, США, Япония и т.д.
• Страны, где использование цифровых активов запрещено. Всего их 13, включая Бангладеш, Вьетнам, Китай, КНДР, Эквадор и т.д.

Эксперты активно обсуждают возможность принятия криптовалют Китаем. Ожидается, что данный фактор станет триггером нового бычьего цикла.

Цифровые активы уже претендуют на то, чтобы составить полноценную конкуренцию фиатным (традиционным) деньгам. Исследование издания Zippia показывает, что в 2023 году криптовалютой владеет более 420 миллионов человек, чуть больше 5%.

Цифра кажется небольшой, но всего 10 лет назад о цифровых активах знало менее миллиона – рост впечатляющий.

Что с криптовалютой: тенденции и проблемы криптовалют

Криптовалюты постепенно движутся к единственной и глобальной цели – повсеместное массовое принятие. Насколько продвинулись цифровые активы в этом направлении и какие проблемы остаются нерешенными?

Популярность цифровых валют продолжает расти. В июне 2022 года количество открытых биткоин-кошельков перешагнуло отметку в 1 миллиард, аналитики предсказывают, что и количество владельцев цифровых активов доберется до этой цифры до конца 2023 года.

Криптовалюты все чаще используются в качестве платежного средства. Цифровыми активами можно рассчитаться уже в более чем 30 тысячах компаний. Наиболее используемые для товаров и услуг криптомонеты – это Bitcoin, Ethereum, Litecoin, Bitcoin Cash и Dogecoin.

Приобрести можно от чашки кофе до виллы в Дубае. В США некоторые политические деятели решили получать зарплату в BTC, а количество городов, где можно жить без использования фиатных валют, продолжает расти (Амстердам, Буэнос-Айрес, Лос-Анжелес, Сан-Франциско и т.д.).

Какие факторы определяются как сдерживающие на пути дальнейшего развития цифровых активов?

1. Высокая волатильность. Стоимость криптоактивов прыгает то в одну, то в другую сторону, чего не скажешь о фиатных валютах. Проблема частично решается стейблкоинами, цена которых привязана к курсу доллара (топовые монеты данного класса обеспечены именно USD).
2. Белые пятна в законодательном регулировании. В последнее время участились случаи подачи исковых заявлений от SEC, да и во многих странах криптовалютное законодательство оставляет много вопросов.
3. Недостаток знания. Более 74% держателей цифровых активов представляют возрастную группу «до 35 лет». Старшие поколения часто не понимают, как работают криптовалюты и почему они лучше фиата.

Современные технологии, используемые в криптовалютах

Если раньше криптовалюты были чем-то вроде альтернативного направления экономики, финансовым «подвидом», то в настоящее время сектор уже превратился в огромную экосистему, где можно выделить несколько направлений.

Вообще блокчейн сам по себе – это ультрасовременная технология, обещающая произвести революцию в большинстве отраслей. Распределенный реестр уже применяется в банковском секторе, медицинской отрасли, транспортных системах, программах управления компаниями, системах голосования и т.д.

В криптовалютной отрасли можно отдельно выделить такие направления и технологии:

• DeFi сектор. Технология децентрализованных финансов, делающая криптовалюты более похожими на банковский сектор. DeFi проекты позволяют держателям цифровых активов вкладывать свои средства под проценты, получать кредиты и даже эмитировать собственные монеты.
• NFT токены. Невзаимозаменяемые уникальные токены, работающие как подтверждение оригинала объекта. Технология имеет множество сфер применения – от цифрового искусства до выдачи эксклюзивного доступа отдельным лицам или защиты интеллектуальной собственности.
• Метавселенные. Создаются целые отдельные миры со своими правилами и законами – пользователи покупают там участки, строят здания, разрабатывают игровые механизмы, добывают криптовалюту и т.д. Миры можно объединять в целые экосистемы, а криптовалюты служат внутренней валютой.
• Play-to-earn или блокчейн-игры. Все внутриигровые механизмы по-настоящему принадлежат игроку, он может их покупать и продавать на специальных площадках, брать или сдавать в аренду. А еще во время игры зарабатывается криптовалюта, которую либо тратят в игре, либо хранят на своем счете, либо обменивают/продают.

С каждым годом криптовалютный сектор предоставляет пользователям все больше возможностей, инноваций и технологий.

А что ждет цифровые активы в ближайшем будущем? Одни все еще называют «биткоин и подобные» пузырем, другие уверены в повсеместном принятии цифровых валют, возрастающих торговых объемах и возможности использовать их как альтернативу фиатным деньгам.

Развитие криптовалют на ближайшие годы – прогноз

Чего ждать от криптовалют в грядущие годы? Давайте выделим несколько самых основных тенденций:

• Увеличение количества холдеров. Число держателей криптовалюты постоянно растет и бьет все новые рекорды, причем в накоплении цифровых активов особенно заинтересованы в странах с нестабильной экономикой, где показатели инфляции максимально высоки.
• Понятное регулирование. Законодательная база для криптовалют уже появилась, но в большинстве государств она еще корректируется и дополняется.

  Когда «белых пятен» не останется, цифровыми активами станут пользоваться более активно, а еще откроется доступ к криптомонетам для банков, государственных организаций и т.д. Не исключено, что страны, запрещающие криптовалюты (Китай, в частности) пересмотрят свою позицию.

• Снижение волатильности. Волатильность – одна из самых главных проблем крипторынка, но ее показатель постепенно падает, что делает цифровые активы более стабильными.

  К примеру, в период с 2020 по 2022 года максимальное 30-дневное значение волатильности биткоина составило 9,68%, а уже после 2022 года этот показатель ни разу не оказывался выше 5%. На момент написания материала он равен 1,49%.

Источник: Buybitcoinworldwide

• Рост популярности и объемов стейблкоинов. «Стабильные монеты» – один из факторов массового принятия криптовалют, у холдеров появилась «безопасная гавань» для фиксации прибыли, поэтому их количество и торговые объемы продолжат расти.
• Появление новых технологий. Каждый год на крипторынке появляются какие-то новинки: DeFi, NFT, Метавселенные, play-to-earn, move-to-earn. В 2023 году активно развиваются технологии искусственного интеллекта, появляются проекты на стыке блокчейна и AI. Не исключены новые ответвления.

Также ожидаем рост числа инфлюенсеров (вроде Илона Маска), активно инвестирующих в криптовалюты и использующих цифровые активы для оплаты.

Анализ рынка криптовалют: мнения экспертов и аналитиков

А что говорят ведущие мировые аналитики и эксперты относительно будущего цифровых активов?

Начнем с самых положительных прогнозов и ожиданий. Сразу несколько финансовых экспертов и гуру аналитического ремесла ждут роста стоимости BTC до отметки в 1 миллион долларов.

В такой скачок первой криптовалюты верит СЕО Galaxy Digital Майк Новограц, гендиректор MicroStrategy Майкл Сэйлор и экс-глава криптобиржи Coinbase Баладжи Шринивасан. Сейчас такие прогнозы выглядят буквально фантастическими, учитывая, что исторический максимум стоимости зафиксирован чуть выше $68 тысяч.

Телеведущий и трейдер Макс Кейзер ждет биткоин по 400 тысяч долларов за монету. Такую же ценовую отметку прогнозирует и миллиардер Марк Юско, СЕО Morgan Creek Capital. Адам Блэк, гендиректор Blockstreem ставит на $300 тысяч.

Основательница инвестиционной компании ARK Invest называет цифру в 180 тысяч долларов в ближайшей перспективе. Самым «сдержанным» из криптооптимистов считают Роберта Кийосаки – «богатый папа» пока ждет очередной ценовой максимум у отметки в $75000.

Биткоин привлекает все больше инвесторов, причем как небольших, так и с громкими именами. А кто остается пессимистом?

Главный инвестор Уоррен Баффет по-прежнему обходит криптовалюты стороной и недавно назвал биткоин «игровым токеном». Джейми Даймон, гендиректор JP Morgan Chase, ранее грозился увольнять сотрудников, торгующих цифровыми активами.

Но потом его банк начал работать с криптобизнесами и даже задумался о запуске биткоин-фонда. Подобным образом «переобулся» и Дэн Шульман, СЕО PayPal. Все больше криптоскептиков постепенно меняют «прописку», примыкая к лагерю тех, кто поддерживает криптовалюты.

Прогноз роста биткоина на 2023-2030 от BeInCrypto

С биткоином все понятно, а как насчет остального криптовалютного рынка, где насчитывается уже более 23 тысяч монет?

Многие эксперты сходятся во мнении, что от 70% до 90% крипторынка – это скам- проекты или точнее криптоинициативы, за которыми не стоят прорывные полезные технологии, поэтому в обозримом будущем рынок очистится от «мусора», сбросит балласт и зайдет на новый бычий цикл.

Ключевые факторы, которые могут повлиять на будущее криптовалют

Можно назвать много факторов, движущих или тормозящих рынок. Это технологии, рост популярности, упоминание в интернете, снижение волатильности и т.д. Но с точки зрения массового принятия цифровых активов ключевое значение имеет регулирование рынка.

Легализация криптовалют развитыми странами способна стать мощным триггером в развитии отрасли. А всевозможные запреты, ограничения и судебные иски сдерживают массовое принятие и обваливают стоимость цифровых активов.

Несмотря на всю инновационную составляющую и перспективы развития, криптовалюты все равно относят к высокорисковым активам. Они максимально волатильны, рост на 20% или 20-процентное падение за период в 24 часа не воспринимается как что-то экстраординарное.

И еще риск связан с законодательными аспектами. Нет полной гарантии, что какой-то финансовый регулятор вдруг не решит лоббировать полный запрет на криптовалюты, как это было в Индии и Китае.

Возможности использования криптовалют

В какой роли криптовалюты используются в настоящее время?

• Платежное средство. Криптовалютой можно оплачивать товары и услуги, точно так же, как и фиатными деньгами. С каждым годом количество компаний, принимающих цифровые активы к оплате, только увеличивается.
• Накопления, защита от инфляции. Хранить свои сбережения в цифровых активах намного выгоднее, чем в фиате. К примеру, биткоин со времени своего появления вырос в стоимости на миллионы процентов. Многие валюты за этот же период потеряли практически 80-90% своей изначальной покупательской способности.
• Инвестиционный инструмент. Цифровые активы – одно из самых перспективных направлений для инвестирования. Если правильно проанализировать рынок и вложиться в перспективный актив, можно собрать сразу несколько «иксов».
• Децентрализованные банковские услуги. С помощью криптовалют можно получать кредиты, положить средства на депозит, причем без какой-то волокиты и сотен справок.
• Доступ к технологиям. Многие цифровые активы открывают держателям доступ к экосистеме.
• Внутриигровая валюта. В блокчейн-играх за нативную криптовалюту покупаются земельные участки, персонажи, экипировка и т.д.

Выводы

Биткоин с «друзьями» раньше называли финансовой пирамидой или пузырем, а сейчас воспринимают в качестве альтернативной экономической модели, привлекающей сотни миллионов пользователей.

С каждым годом принятие криптовалют только укрепляется, а эксперименты с использованием биткоина в качестве официального платежного средства только подтверждают, что повсеместное внедрение цифровых активов в ближайшем будущем – не утопическая идея, а новая реальность.