¿Cómo identificar correctamente los gaps? (Los 4 tipos de Gap)

¿Qué es un déficit de existencias?

Los gaps se refieren a los cortes al alza o a la baja de los gráficos de precios. Aunque muchos pueden saber qué son los gaps, la psicología que hay detrás de ellos y la información que envían es menos conocida.

«Los precios se mueven en ciclos del Yin y el Yang», decía Munehisa Honma (1724-1803), también conocido como el Dios de los Mercados. La gente tiene opiniones diferentes sobre el precio, independientemente de la tendencia del mercado.

Un gap se forma cuando la mayoría de los participantes en el mercado tienen la misma opinión y la misma motivación para comprar o vender el activo con un capital suficientemente grande.

Rara vez se pueden encontrar gaps en los mercados de divisas o de materias primas, y casi nunca en las criptodivisas. A diferencia de los mercados mencionados, los gráficos diarios del mercado de valores son los que más gaps forman.

Por lo tanto, son mejores rangos de práctica para que los principiantes encuentren gaps en los gráficos de precios. La motivación de estos grandes movimientos del mercado puede ser técnica o fundamental.

Los motivos técnicos pueden ser la mayoría de personas que entran o salen del mercado basándose en el mismo resultado del análisis técnico.

En cuanto a las motivaciones fundamentales, las noticias sobre una guerra o una epidemia como la COVID-19, una subida o bajada de los tipos de interés, o las noticias relacionadas con los activos, en general, pueden iniciar este tipo de movimientos que dan lugar a una brecha o una serie de brechas en el gráfico de precios.

En contraste con lo significativo que pueda parecer, la mayoría de los gaps se rellenan sin mayor efecto sobre el precio del activo. Pero, ¿qué quiero decir con «rellenar» un hueco? ¿Cómo se rellena un hueco? ¿Qué significa para el precio? Antes de visitar la exposición de tipos de gaps, le dejo que encuentre la respuesta en la parte siguiente.

¿Qué es un Gap Fill en acciones?

Los gaps se producen en casi todos los mercados (excepto en el mercado de criptomonedas), no sólo en el mercado de valores. Los gap fills se pueden describir de dos maneras: alcista o bajista. Esta sección le enseñará sobre los gap fills y qué datos envía cada uno.

Las lagunas no son raras. De hecho, se forman todo el tiempo. Cuando nace un hueco en un gráfico de precios, el precio no puede retroceder en el tiempo y rellenar o cerrar el hueco. El gap permanece en el gráfico para siempre. Un gap fill ocurre cuando se forman velas futuras en el mismo rango de precios que el gap.

La mayoría de los gaps se rellenan a menos que se formen alrededor del All Time High/Low (ATH/L) del precio de un activo porque el precio puede que nunca vuelva a alcanzar ese precio. El tiempo de llenado del gap también importa; algunos gap fills ocurren inmediatamente después del gap con las siguientes velas.

Por otro lado, algunos gap fills llevan tiempo. Un gap puede tardar días, meses o incluso años en llenarse. En tal caso, el gap ya no importa, ya que todos los que lo notaron se han olvidado de él.

Es interesante saber que cuando Bitcoin empezó a cotizar como acción en la Bolsa Mercantil de Chicago (CME), su gráfico de precios formó huecos, la mayoría de los cuales se rellenaron después. Le sugiero que investigue más en mi artículo sobre la hoja de ruta de Bitcoin.

Ahora que sabemos lo suficiente sobre los gaps y cómo se llenan, es hora de visitar los tipos de gap prometidos de las exposiciones.

¿Qué son los tipos de brecha en las acciones?

Los huecos pueden ser ascendentes o descendentes. Se denominan «gap ups» y «gap downs». Los nombres de los gaps no proporcionan información nueva, aparte de su dirección. Esta sección le enseñará todos los tipos de brechas y qué datos puede extraer de cada una de ellas.

A continuación, examinaremos cuatro tipos de gap y lo que significan cuando los encontramos en el gráfico de precios. Comencemos la lista con el tipo de gap más común: el gap Común.

Hueco común

Este tipo es el más común de los cuatro, como su nombre indica. Los gaps comunes se forman tanto al alza como a la baja. Estos gaps se forman en los gráficos incluso sin noticias importantes o acontecimientos o movimientos predecibles.

Al igual que ocurre con los factores fundamentales, los factores técnicos que respaldan los gaps comunes son escasos o inexistentes.

Por ejemplo, no verá mucho aumento de volumen (si lo hay) respaldando los Common gaps. Debido a que los factores técnicos y fundamentales no respaldan un Common gap, las velas siguientes llenan el gap poco después de su nacimiento. Ahora que conoce los gaps comunes, pasemos a algunos tipos de gaps que son menos comunes.

Gaps desbocados

A diferencia de los Gaps Comunes, los Gaps Descontrolados están respaldados por un alto volumen de negociación. Un Runaway gap se forma cuando el precio está en una tendencia alcista/bajista tan fuerte que el precio salta hacia arriba/cae hacia abajo y forma un gap entre velas.

Puede ser difícil identificar los Runaway gaps al principio. ¿Cómo separarlo de los gaps comunes?

Los Runaway Gaps están respaldados por altas columnas rojas o verdes de volumen de negociación, pero los Common Gaps no. Usted debe ver un aumento en el volumen de operaciones, independientemente de la dirección de la brecha Runaway. Un alto volumen de negociación es la clave para encontrar Runaway gaps.

Cuando se forma un Runaway gap en un gráfico, el precio probablemente continuará la tendencia en la dirección del gap. Por ejemplo, si se forma un Runaway gap en una tendencia alcista, se espera que el movimiento alcista continúe. Por lo tanto, los Runaway gaps también se conocen como gaps de continuación.

Además, los Runaway gaps se forman sobre todo en medio de un mercado en tendencia, más cuando los patrones de continuación (como el Triángulo Ascendente/Descendente y Long Island) entran en vigor.

No se preocupe si usted no está familiarizado con estos patrones; Voy a discutir en detalle en futuros artículos.

Por muy fuerte que sea la tendencia, los principales niveles de soporte y resistencia a veces impiden que el precio siga bajando o subiendo.

El siguiente tipo de gap tiene el poder de hacer añicos los niveles de soporte y resistencia.

Gaps de ruptura

Al igual que los Runaway gaps, los Breakaway gaps también están respaldados por un alto volumen de negociación. Los gaps Breakaway se forman cuando un gap rompe una zona importante, como zonas de soporte/resistencia o líneas de tendencia.

Cuando un activo está siendo negociado en un rango establecido, y un gap patea las velas fuera de los límites del rango, ese gap es un Breakaway gap.

Los gaps de ruptura también tienden a iniciar fuertes tendencias de mercado. Por lo tanto, se asocian con inversiones de mercado válidas y fiables.

Los gaps Breakaway también pueden combinarse con patrones clásicos como Triángulos, Cuñas, Copa y Asa, Parte superior/inferior redondeada, patrón de Cabeza y Hombro, etc. Un Breakaway gap básicamente confirma la validez de los patrones de inversión.

Hablaré de los patrones clásicos en futuros artículos, así que permanezca atento. Ver un alto volumen de operaciones con el Breakaway gap significa que el precio probablemente tenderá en la dirección del Breakaway gap.

A veces, los gaps no rompen los niveles de soporte/resistencia. En su lugar, el gap respeta el nivel de precios importante e inicia una inversión del mercado.

Espero que haya guardado energía para el último elemento del menú, el gap de agotamiento.

Gaps de agotamiento

El gap de agotamiento es diferente a cualquier otro gap de la familia de los gaps; aunque no es un gap común, exige un volumen de negociación inferior a la media. Estos gaps se forman antes de una inversión del mercado o la inician.

Cuando el precio se mantiene al alza o a la baja durante un tiempo, la tendencia llega a sus últimos días; como afirmó el Dr. Nirvadha Singh, «Todo en este mundo tiene un vencimiento, unos antes que otros».

En la tendencia alcista de los últimos días, el precio ha subido tanto que la mayoría de los toros ya no quieren comprar. Por otro lado, los vendedores pulsan el botón de «vender» con confianza.

El último empujón de los compradores puede provocar un gap alcista en el gráfico de precios con un volumen de negociación insignificante, antes de pivotar poco después.

Si las velas que siguen al gap forman patrones de velas como Doji Shooting Star o Three Black Crows, aumentan las posibilidades de una reversión. En cuanto a los gaps de agotamiento de tendencia bajista, basta con invertir todo lo que he dicho sobre los gaps de agotamiento de tendencia alcista.

Recuerde que se espera que los gaps de Agotamiento se llenen poco después de formarse. Los gaps de Agotamiento que se llenan, además de bajo volumen de negociación, es cómo se puede separar de los gaps de ruptura.

PREGUNTAS FRECUENTES

¿Qué es un gap en bolsa?

Un gap en un gráfico de precios se forma cuando el precio se salta una secuencia de precios y abre muy por encima/debajo del último cierre. Estos gaps son de cuatro tipos: Gaps comunes, de fuga, de ruptura y de agotamiento.

¿Qué es un «gap fill» en bolsa?

Un gap fill ocurre cuando las velas posteriores al gap vuelven al rango de precios del gap y lo llenan con velas rojas y verdes. Dependiendo del tipo de gap, esto puede ser bueno, malo o neutral.

¿Qué es un «gap up» en bolsa?

Un gap up es un hueco al alza provocado por una gran subida de los compradores. Los principales acontecimientos o noticias fundamentales alcistas pueden ser la razón de este repunte. Dependiendo de la situación del mercado, este gap alcista puede ser un gap común, de fuga, de ruptura o de agotamiento.

¿Qué es un «gap down» en bolsa?

Un gap bajista es un hueco a la baja causado por ventas masivas. Los principales acontecimientos o noticias fundamentales bajistas pueden ser el motivo de las ventas. Dependiendo de la situación del mercado, este gap a la baja puede ser un gap común, de fuga, de ruptura o de agotamiento.

¿Qué es un Breakaway gap en bolsa?

Un Breakaway gap se forma cuando el precio sube una zona de resistencia bien probada con un volumen de negociación superior a la media. También se forma cuando el precio cae en una zona de soporte bien probada respaldada por un volumen de negociación lo suficientemente grande.

Conclusión

Otra visita al museo del análisis técnico ha llegado a su fin. Espero que haya disfrutado aprendiendo sobre los gaps comunes, de fuga, de ruptura y de agotamiento. Los gaps en los gráficos de precios son un aspecto importante a tener en cuenta cuando se analiza el mercado de valores.

Pueden ser una señal de un cambio en los fundamentos subyacentes de un activo o simplemente un evento aleatorio.

Al comprender cómo y por qué se producen estos gaps, los inversores pueden tomar decisiones más informadas y aumentar sus posibilidades de éxito. Asegúrese de repasar sus notas sobre los cuatro tipos de huecos, esté atento a ellos y utilícelos en su beneficio cuando los comprenda plenamente.